预览帖子
| 游客 |
主题回顾
匿名 发表于 2023-6-13 15:59
[attach]227964[/attach]
@月风_投资笔记：早期国内光伏和电动车产业链的发展史，里面有相当一部分篇章就是：骗补史、赌新技术赌对改命史、赌资产重组赌错暴跌史、前龙头被颠覆破产史。甚至打个比方，这几家新势力的换电路线和增程路线，今天回头看特别清晰，还真就是事先谁都不知道这条路能不能走的通，都是赌出来的，拼的是认知。
大家今天回头吹的很多优秀公司、顶级投资案例，站在当时肯定也带着赌的成分，因为没有任何 “赌性” 的投资案例，回报绝对不可能太高，因为没有预期差。举个最近的例子，英伟达当年把显卡赚的钱投 CUDA 上被投资人叼、股价低迷的时候，谁都没想到今天会是一个万亿市值的公司。
我有几次和行业大佬吃饭，人家开玩笑说，当时和下面员工、渠道商、你们投资人信誓旦旦的说这条路一定能成，事实上谁真的知道能不能一定行啊，有几次回家自己喝闷酒都能笑出声，自己笑自己装成啥样了。但是你在那个位置在那个场合，无论你内心是否坚信，表态出来的态度一定就是坚信不移，人心才不会散，不然这条路走不下去的。
这也是事后复盘，很多出问题的公司为什么回不了头，明明老板都知道前面是万丈深渊，还要继续往前走，因为人设立场投入已经在那了，只能一条路继续走下去，希望小概率事件能出现。
投资也是类似，很多人明明知道已经事不可为了，但是还是要继续困死在之前的持仓里，因为交易量、调仓难度、规模、能力边界、认知理念等很多理由，立场已经很难转移了，只能一条道走到黑。
当然了，在自己的办公室里掉头发、失眠、崩溃、咒骂、酗酒、酗烟，这是自己知道的。出了办公室和下面研究员、市场部、甚至包括晚上饭局的同行交流，还是要装着一切尽在掌握的状态。
—— 没问题，能赚钱，这种风浪我见的多了，回撤 XX 点那都不叫事，我们要守住自己的风格，咱们能赢。
不然你能怎么说？咱们业绩估计做回来需要时间，我们的规模和持仓不支持大幅调仓只能等风来，我也不知道沙比市场为什么走成这样 WQNMD，这两年奖金没指望了，你们认命吧。能这么说么，不能，团队分分钟坍塌了。
所以别真信大佬信誓旦旦的和你说一定没问题，肯定能成，那说明人家把你当外人。但是大佬如果和你扭扭捏捏说，这个事风险挺大，但是我们可以试一试。那成的概率说不定不小。和这个道理一样，上来就吹 XX 技术突破，下周马上量产，说不定都是假专家；但是和你犹犹豫豫说咱先看流片，希望 X 年内能行的，说不定真是业内人。
我也经历过这种阶段，所以我也很懂，大家都不容易，人心散了就不好带了。
